لا يزال DeFi بحاجة إلى لحظة على طريق الحرير

سيثبت التبني الجنائي السائد أن التمويل اللامركزي (DeFi) يبني أدوات ذات فائدة حقيقية ، لأنه إذا كان هناك أي مجموعة واحدة تفتقر إلى الخدمات المالية المتطورة على حد سواء وترغب في دفع أقساط ضخمة للحصول عليها ، فهي مجرمة.

تم إطلاق طريق الحرير في فبراير من عام 2011 وسرعان ما أصبح المثال الأول لملائمة سوق منتجات Bitcoin. بينما يجادل بعض مؤيدي العملات المشفرة بأن الأنشطة الإجرامية اليوم هي أ نسبة صغيرة من جميع معاملات العملات المشفرة، تعد مقاومة الرقابة إحدى السمات الرئيسية لجميع التقنيات اللامركزية وقد لعب المجرمون دورًا في تبني العملة المشفرة على نطاق أوسع.

إن قدرة Bitcoin على إجراء مدفوعات “الرجل” لا يريدك أن تقوم بها هي ما يجعل هذه التقنية المرهقة تستحق العناء. يمكن أن يشمل ذلك نشاطًا إجراميًا مثل برامج الفدية وأسواق الشبكة المظلمة (DNMs) ، ولكن أيضًا تمويل Sci-Hub (ناشر أكاديمي مارق) وقادة المعارضة في الأنظمة القمعية.

يعد تبني المؤسسات الإجرامية دليلاً على ملاءمة المنتج / السوق للتقنيات المقاومة للرقابة ومؤشرًا على ما إذا كان الابتكار سيشهد الاستخدام في العالم غير الإجرامي. لم يكن من الممكن إنشاء طريق الحرير بدون وسيلة دفع فعالة حقًا مقاومة للرقابة. حقيقة أن طريق الحرير والمؤسسات الإجرامية الأخرى قادرة على استخدام البيتكوين بشكل فعال هي دليل على أن العملات المشفرة أداة مفيدة ومقاومة للرقابة. اعتبارا من الآن النشاط الإجرامي على الإنترنت في الغالب على البيتكوين ، على الرغم من أن العملات المشفرة الأخرى ، مثل مونيرو ، تلعب أيضًا دورًا.

فقاعة عرض العملة الأولية لعام 2017 و “ألعاب “مثل FOMO3D أظهر أن Ethereum مفيد لنوع مختلف من النشاط الإجرامي: المبيعات الأمنية غير المسجلة وغيرها من مخططات Ponzi المعقدة. بطريقة ما ، هذا دليل على فعاليتها كمنصة عقد ذكية بدون إذن. ولكن فقط لأن Ethereum أثبتت أنها مفيدة لمخططات Ponzi وعمليات الاحتيال لا يعني أنها مفيدة لأكثر من ذلك. يعتبر التبني الجنائي شرطًا ضروريًا ، ولكنه ليس كافيًا ، لنجاح التقنيات المقاومة للرقابة.

أحدث اتجاه جديد ساخن على Ethereum هو التمويل اللامركزي (DeFi). بحسب أستاذ مشارك جيريمي إنج توك تشيه، DeFi هي القدرة على إنشاء واستخدام “الخدمات المالية باستخدام العقود الذكية ، وهي اتفاقيات آلية قابلة للتنفيذ ولا تحتاج إلى وسطاء مثل البنك أو المحامي واستخدام تقنية blockchain عبر الإنترنت بدلاً من ذلك.”

هذه العقود قابلة للبرمجة ويمكن دمجها في التطبيقات اللامركزية (dapps). لدينا الآن صناع السوق الآلي، المنظمات المستقلة اللامركزية (DAOs) التي تلعب دورًا مهمًا في تخصيص التمويل ، مثل البروتوكولات AN و SNX لبناء الأصول الاصطناعية التي تحاكي الحركة السعرية للأصول خارج السلسلة ، أوراكل الأسعار اللامركزية مثل سلسلة ربط لجلب البيانات خارج السلسلة إلى العقود الذكية ، وجميع أنواع البنية التحتية الأخرى التي لم تكن متاحة في عام 2017.

قد يجادل البعض بأن هذه ليست بنية تحتية جديدة ، لكن هذه ليست سوى ألعاب مريبة مصممة لسحب الأموال منها الحمقى. هل هناك فائدة حقيقية لهذه البنية التحتية المالية الجديدة؟ أم أن معظم مشكلات DeFi هي حل المشكلات نفس المشكلات التي تسببها DeFi في المقام الأول ، كما يعتقد نيك كارتر؟

هناك بعض التلميحات إلى أن البنية التحتية المالية للمجرمين قيد الإنشاء. واحدة من أكبر DNMs ، Hydra ، فكرت في إجراء ICO أواخر العام الماضي لكنها توقفت في النهاية. نظرًا للتاريخ الواسع لعمليات احتيال خروج DNM ، فمن الخطورة للغاية أن تميل DNM إلى أخذ الأموال التي جمعتها وإدارتها. أكبر سوق DNM وأكثرها ثقة ، Empire Market ، مؤخرًا خدع الخروج، يقال أنه حصل على 30 مليون دولار في BTC من أموال المستخدم. بالنظر إلى أن رموز الحوكمة منتشرة في هذه الأيام ، فلماذا لا ننشئ سوقًا يمكن أن يمتلكها ويديرها كل من المستخدمين والبائعين بطريقة أقل ثقة؟ فكر في Uniswap يلتقي طريق الحرير.

من المنتجات الأخرى التي قد يشتريها بائعو DNM بكل سرور منتجات التأمين التي تحمي من عمليات الاحتيال عند الخروج من السوق والمصادر الأخرى للمخاطر النظامية ، مثل هجمات DDOS المستمرة ضد مواقع DNM. تشمل نظائر DeFi الحالية نيكزس ميوتشوال.

يمكن أيضًا التعامل مع النزاعات حول مطالبات التأمين وحتى بشأن شحنات الأدوية بطريقة لامركزية. حل النزاعات هو أحد أكثر المشكلات استهلاكًا للموارد في DNM ، وقد ثبت أن مسؤولي حل النزاعات يمثلون ثغرات أمنية كطرف ثالث موثوق به. لماذا لا يتم الاستعانة بمصادر خارجية لتسوية المنازعات لمنصة لا مركزية مثل رجال الدين؟

يمكن استخدام معلومات الأسعار على DNMs نفسها لإنشاء منتجات مالية. يمكن تجميع مؤشر الأسعار بسهولة لمجموعة متنوعة من المنتجات التي تتراوح من الكوكايين عالي النقاء في فلوريدا إلى الأمفيتامينات في أستراليا. بالطريقة نفسها ، فإن سعر نفط West Texas Intermediate (WTI) هو سعر مرجعي لأسواق النفط ، يمكن أن يكون مؤشر South Florida Cocaine نقطة مرجعية لأسواق الكوكايين. يمكن بناء الأصول الاصطناعية مثل المقايضات الدائمة على مؤشر الأسعار باستخدام بروتوكول دائم أو SNX. سيكون المنتجون والمهربون قادرين بعد ذلك على التحوط من مواقعهم ، بنفس الطريقة التي تحوط بها شركات الطيران تكاليف الوقود الخاصة بها للسنة باستخدام العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط.

التاريخ لا يعيد نفسه ، لكنه القوافي. إذا كانت هذه المشاريع تقاوم الرقابة حقًا وتخلق قيمة ، فسنرى حتما تبنيها من قبل أولئك الذين هم في أمس الحاجة إليها: المجرمين. أعتقد أن DeFi تتناسب مع سوق المنتجات عندما يمكن لمهربي المخدرات شراء تأمين منخفض الثقة لشحناتهم ويمكن للمضاربين بالتجزئة أن يقامروا بسعر الكوكايين في أستراليا بنفس الطريقة التي يتعاملون بها مع سعر النفط في تكساس.

بالنسبة لعشاق DeFi الذين يقرؤون هذا ، قد يكون الأمر يستحق التفكير: هل سنرى هذا النوع من التبني؟ إذا لم يكن كذلك ، فما الذي يمنعه من الحدوث؟ هذه الأسباب هي العقبات الحقيقية التي تحول دون نمو اعتماد DeFi.